Od 2023 roku duże spółki rosną względem małych. Widzimy to np. na wykresie SWIG80TR/WIG:
Liczyłem, że zniesienie 38.2% wzrostów wskaźnika z lat 2019-2023 wygeneruje silniejszą korektę. Jak widać nie wygenerowało. Zbliżamy się do zniesienia 50%.
Sytuację komplikuje zalew Europy przez dotowane chińskie produkty, na czym tracą głównie małe i średnie przedsiębiorstwa. Zagadką pozostaje impas w cieśnienie Ormuz i wpływ wysokich cen produktów ropopochodnych na inflację. Wielu widzi w tym impuls do bessy.
Ja póki co trzymam się analogii do 2016 roku i liczę na jakiś synchroniczny ruch w górę szerokiego rynku jak w okresie listopad 2016-marzec 2017. Wiele branż szoruje po dnie i ciężko mi wyobrazić sobie, żeby weszły w kolejną bessę bez odbicia, szczególnie że jak zwykle w dołkach cyklu Kitchina można znaleźć zdrowe spółki notowane na historycznych minimach względem wartości księgowej, sprzedaży itp.
Witam Ładnie nam kino ruszyło do góry. Widzicie coś atrakcyjnego na horyzoncie. Pozdrawiam. Seba
OdpowiedzUsuńWitam. Dedek mam zapytanko jak widzisz unimot, toya i votum w obecnej cenie? Pozdrawiam. Seba
OdpowiedzUsuńUnimot - liczę, że w 2027 sprzedam koło 200.
UsuńToya - technicznie walczy z połową wielkiej czarnej świecy z 2018, która była też szczytem 2021. Wygląda, że poziom został wybroniony i otwarta droga na szczyt przy ok 14 zł. Świece miesięczne, więc może to zająć 6, 9, 12 albo 1 miesiąc.
Votum - musiałbym się głębiej przyjrzeć spółce. Kupiłem jak spadł i wpadł szybki zysk z odbicia + dywidenda. Teraz nie mam planu. To mój częsty błąd: jeśli spółka nie ma perspektyw, zazwyczaj taka długa konsolidacja jest dystrybucją i oddaję zysk gdy zaczyna spadać. Ale może dziać się coś pozytywnego i mamy akumulację: wtedy sprzedaje wybicie w górę i okazuje się, że to dopiero początek wielkiego ruchu.
Dlatego zapraszam do dyskusji o perspektywach votum :) bazowo trzymam akcje do połowy 2027.
hej ja sie zastanawiam czy nie kupić votum ale nie mam opinii o nim
UsuńTechnicznie widzę szansę na 75zł po trwałym pokonaniu 40 zł na wykresie dochodowym uwzględniającym dywidendy.
Usuńdzięki za opinie
UsuńWitam. Votum jest obecnie firmą, która jest trudna do wyceny, bo wskaźnikowo jest super, plynność i zarobki ok, plus sowite dywidendy. Problemem jest słabnący rynek kredytow frankowych, czyli najwieksze źródlo zarobków dla firmy. Rynek obecnie wycenia votum jak stx, czyli firmę która jest na etapie utraty źrodla dochodu.
UsuńCo jakiś czas pojawiają się pomysły na nową gałąź typu kredyty 0%, do których wciskano ubezpieczenia i inne koszty, ale to jest już masa drobnych spraw i nie wiadomo czy komuś będzie się chciało w to bawić. U mnie VOT to niewielka pozycja, spekulacyjne zagranie jak spadł w marcu. Wykres przestał mi się podobać, ale cykle premiują dalej hossę, więc może coś jeszcze z tego będzie. Na razie krótkoterminowo wygląda to na spadek.
UsuńWitam, Dedek 23 kwietnia pytałem Cię o Esotiq, bo miałem przeczucie, że może tak jak CDRL zbliżać się do przełomu, niestety wyniki za 1 kw. były bardzo słabe (zawsze takie są jak trzeba docisnąć kurs). Od wyników po zaliczeniu dołka cały czas rośnie. Może jednak miałem dobre przeczucie i trend się odwraca? Może to być oczywiście kolejna podbitka, ale tego dowiemy się za kilka miesięcy :)
UsuńKolejną podbitkę zaliczyła Modivo, ale to można było przewidzieć. Moim zdaniem to jest wielka manipulacja na spadki i jak osiągną cel to może być najbardziej grana spółka po zaliczeniu dołka. Uważam, że te wszystkie inwestycje, które czynią na końcu przyniosą wielkie zyski: HalfPrice, ShockPrice, CCC, eobuwie.pl, MODIVO, Worldbox i Kaes. Polecam do obserwacji i jestem ciekaw Twojej opinii. Na pewno będę Cię dopytywał w najbliższych miesiącach o Modivo, bo uważam, że tu będzie drugie LPP, XTB, CD PROJEKT. Pozdrawiam, Arek.
Jestem słaby w analizowaniu spółek odzieżowych. Dzięki za cdrl, odbicie udane. Eah wygląda fajnie na 10-letnim wykresie i te 3 zł dywidendy może wspierać impuls wzrostowy w ramach tej hossy. Mdv na ten moment nie pokazuje mi zmiany trendu. Będziemy obserwować.
UsuńWróciłem z wojaży, będę miał kilka dni na analizę rynku.
Nie ma za co, Mdv będzie jeszcze ostro spadać moim zdaniem, ale trzeba obserwować cierpliwie, bo każdą dobrą spółkę, przed hossą na niej jeszcze mocno dołują, Arek.
UsuńPogadałem z chatem o EAH i generalnie zarząd jest wg niego ok, ale spadek zysku mimo wzrostu przychodów tłumaczy:
Usuń"Zarząd tłumaczy wzrost kosztów:
czynszami,
logistyką,
marketingiem,
współpracami ambasadorskimi,
kosztami finansowania,
różnicami kursowymi.
I deklaruje, że część kosztów logistycznych ma charakter przejściowy.
To jest rozsądne wyjaśnienie.
Ale inwestor nie powinien oceniać go na podstawie narracji."
Podoba mi się stały wzrost przychodów - jeśli poprawi się rentowność, to jest ok. 50% potencjał wzrostu do historycznych wartości cena/przychód w szczytach hoss. Jeśli dodatkowo trend wzrostu przychodów będzie kontynuowany, to może to być jeszcze więcej.
Zatem pytanie kluczowe: czy są przesłanki, że zwiększone koszty są przejściowe?
Dziękuję Dedek, do jutra powinny być wyniki sprzedaży za lipiec. Oczywiście najważniejszy będzie raport wrześniowy, ale ciekawe ile wzrosła sprzedaż i jaka była marża? Pozdrawiam, Arek.
UsuńWyniki sprzedaży EAH sprzeczne, sprzedaż +9% r/r(przeciętnie), marża -3% r/r(bardzo słabo), powierzchnia sprzedaży -1,6% r/r(pozytyw do sprzedaży, likwidacja nierentownych sklepów). Reakcja może być różna, liczę się z tym, że ostatnie odbicie to mogła być podbitka, czyli pułapka na byki. Tu spółdzielnia nie da łatwo zarobić i będzie jeszcze mocno kiwać, Arek.
UsuńZauważyłem, że historycznie spółka szła za swig80 - startowała do wzrostów później, ale tez później robiła szczyt, więc można wykorzystać tę anomalię.
UsuńWitam. Panowie jeżeli szukacie dobrych akcji z usa na kryzys po aiowy to polecam Rollins dobra jakościowa spolka z tradycyjnej branży po mocnej przecenie. Ps. Macie może na radarze jakieś dobre spolki z usa z tradycyjnych biznesów na przecenie. Pozdrawiam. Seba
OdpowiedzUsuńZeszły tydzień wygenerował sygnał kupna na praktycznie wszystkich szeroko-rynkowych, nieważonych indeksach. Ponadto sporo cykli zakręciło w górę. Uśredniony dołek wypadł w okolicach maja.
OdpowiedzUsuńArctic - trochę dobrałem, pozycja na półtora procent portfela, ale może zmieniać trend. Piszą coś o pellecie, na który dopiero co otworzyli fabrykę i zbiegło się ze zwiększonym popytem.
OdpowiedzUsuńLol i dzisiaj oczywiście zjazd na spółce :) pewnie z tym peletem to wrzutka na bankiera, żeby ktoś mógł się wysypać:)
UsuńPowrót na stare śmieci - pozycja spekulacyjna na Monnari. Zobaczymy czy uda się ograć starego lisa - zasięg czasowy wiosna 2027, ale jakby wcześniej zrobili 8 zł, zwiewam w podskokach.
OdpowiedzUsuńPowodzenia, ja jeszcze czekam z zakupem na ostatni docisk i straszenie batonami. Teraz obroty to głównie skup akcji. Jak od września nie będzie można robić skupu to będzie moim zdaniem lis jeszcze dołował kurs. Może to być już koniec tej wieloletniej manipulacji, w której ten ohydny lis powiększył stan posiadania o kilka mln akcji oficjalnie. Jeżeli uda się kupić w okolicach 5zł, albo niżej to dobrze, jak nie to zapominam o spółce. Jeżeli się uda kupić, to będę trzymał dłużej, co najmniej do 20zł :)
UsuńNie wiem czy Wiesz, że Monnari ma budować ekskluzywne apartamenty na części Ogrodów Geyera. Pozwolenia już chyba mają, droga zrobiona. Jak to wypali, to zrobi hossę na 50zł i ubierze nowych naiwniaków jak w 2007 na 20 zł! Pozdrawiam, Arek.
Pomyliłem daty, to był rok 2015 i 20 zł ATH.
UsuńJa kupowałem spółkę pod ogrody Geyera w 2020-22 :) Liczyłem na wielki rajd, skończyło się na podwojeniu pozycji. W 2023 to był dobry zysk, ale przetrzymałem do 2024 i zysk w czasie już nie był tak dobry.
UsuńJa zrobiłem tak samo. Liczyłem na wielki rajd pod OG i się przeliczyłem. W latach 2013-2016 zarobiłem bardzo dużo, ale za prędko odkupowałem w 2018-2019 i miałem wysoką średnią, potem kupowałem na dołu w 2020, więc obniżyłem średnią, ale wyszedłem tym razem na mały minus niestety i sprzedałem w 2023 wszystko jak zobaczyłem, że będzie dusił dalej kurs. Teraz jak się uda kupić w cenie, którą wyznaczyłem to dobrze, jak nie to trudno, Arek.
OdpowiedzUsuńWitam. Ja dzisiaj o 2:00 wróciłem z pielgrzymki. Bardzo fajne przeżycie duchowe. Polecam. Ps. Przez czas drogi powstrzymywałem się od używania telefonu taki detox więc trochę odpadłem od bieżących spraw. Pozdrawiam serdecznie. Seba
OdpowiedzUsuńNie samym chlebem człowiek żyje. Pozdrawiam, Arek.
UsuńŚwietna sprawa. Mam też w planach szlak sw Jakuba, wszędzie w Polsce widać oznaczenia. Pozdrawiam
UsuńDokładnie nie samym chlebem i nie samą pracą i nie samą giełdą.
OdpowiedzUsuńA Airway Medix? Spółka buduje działalność operacyjną w oparciu o własne produkty medyczne. Te są chronione patentami, na bieżąco dostosowywane do potrzeb rynku, spółka ma wsparcie zagranicznych inwestorów branżowych, produkty są skalowalne globalnie. Wycena jest b. niska. A technicznie nastąpiło wyjście z 14 miesięcznego klina zniżkującego, a na 4 letnim można dostrzec oRGR. Rokująca spółka na b. wczesnym etapie?
OdpowiedzUsuńDedek do ilu trzymasz Xtb ?,u mnie założenie że trzymam bez cienia mówienia zanim nie wejdzie do w20 póżniej będe ostrożny.
OdpowiedzUsuńNiestety nie mam już spółki od dwóch lat. Nawet nie próbuję liczyć ile bym zarobił, gdybym utrzymał pozycję do dzisiaj :)
UsuńNie uwierzyłeś we własne projekcje ?
OdpowiedzUsuńTrzymałem 4 lata. Potem projekcje przestały być już tak jednoznaczne.
UsuńHej ktoś zbiera azoty?
OdpowiedzUsuńCo do azotów to mam na razie mały pakicik , czekam na dalszy rozwój sytuacji. Na zyski tutaj trzeba będzie poczekać.Tomek
OdpowiedzUsuń