Tylko wzrosty..

Obserwujemy ostatnio dynamiczną przecenę dolara. USDPLN od rekordowego 3.52 w czerwcu spadł dziś do 2.87. Rosną akcje, rosną surowce, rośnie Euro, w dodatku każdy scenariusz zakłada wzrosty: rośnie pod lepsze wskaźniki wyprzedzające, a jak będą złe, to Fed dodrukuje kasę (QE2).

Fed straszy deflacją, tymczasem Amerykanie narzekają na drożejącą żywność, paliwo, czynsze, podatki. I tylko taką inflację Ben jest w stanie wywołać swoim podtrzymywaniem płynności, gdyż banki nie mają komu dać kredytu, zatem windują ceny surowców.

Myślę, że Amerykanie grają na przekucie bańki na nieruchomościach w Chinach co doprowadzi do kryzysu w tym kraju. Niech się Chiny pozbywają  taniejącego dolara, niech coraz drożej kupują miedź czy stal, niech podwyższają pensje robotnikom, którym maleje siła nabywcza. Kiedy już nie będą posiadali rezerw, odetnie się ich od rynku zachodniego, wywinduje cenę dolara i spuści powietrze z surowców.

Tymczasem Chińczycy podtrzymują wzrost gospodarczy w sposób typowy dla komunistów - wyburzają nowe drapacze chmur, wiadukty, autostrady i na ich miejscu budują jeszcze nowsze :) ( http://www.zerohedge.com/article/china-proudly-demolishing-buildings-completed-pursuit-great-housing-bubble-perpetual-engine ) .

Pochodną bańki w Chinach jest bańka w Australii, która eksportuje surowce do Państwa Środka. Podczas gdy nieruchomości w Stanach tanieją od 4 lat, w Australii ceny osiągają coraz bardziej irracjonalne poziomy:

Australian dollar future od kwartału bije kolejne rekordy i zmierza do szczytu wszechczasów:

AUDUSD niczym akcje w kwietniu robi codziennie nowy szczyt. Typowa euforyczna piątka.

No i ten nieszczęsny USD Index:

Przyznaję, że zaskoczył mnie zasięg spadków. Impuls wzrostowy był 5-falowy, dlatego liczyłem na 3-falową korektę A-B-C, tyle że jej dołek widziałem gdzieś w okolicach 59pkt a lollar dalej spada. Czy znowu powstrzyma go dopiero sma200?

AUDUSD dał mi trochę w kość, na szczęście ustawiłem na FX najniższą możliwą wartość mikrolota (x1000), więc straty mogę sobie trzymać jeszcze długo. Granie przeciwko bańce jest bardzo złym pomysłem, choć 0.95 wydawało się szczytem. USDJPY za chwilę osiągnie poziom, z którego BOJ rozpoczął interwencję i tutaj liczę na zwrot sytuacji.

Na koniec 2 ciekawostki, które skłaniają mnie do scenariusza niedźwiedziego:

1. Wczoraj podano, że deficyt fiskalny Irlandii wyniesie w tym roku 32% na skutek ratowania banków. Mówi się, że po Grecji obligacje Irlandii skupuje już tylko ECB. Hiszpanii obniżono rating.

Dla mnie wygląda to jak wprawka do odwrócenia trendu na EURUSD. Na wykresie widać dynamiczną korektę A-B-C od dołka, pokonane zniesienie 50% całej fali spadkowej (pewnie dobiją do 61.8%).

2. Dostałem ostatnio takiego fajnego maila od sprzedawcy złota:
"  Złota koniunktura trwa – w najbliższym czasie wzrost ceny do poziomu 1800 USD
za uncję prawdopodobnym scenariuszem.

 O tym, że złoto pokonało barierę 1300 USD za uncję – wie już każdy. Ten rekord mnie nie
zaskoczył – wolę patrzeć w przyszłość niż skupiać się na przeszłości. A czekają nas ciekawe czasy! Każdy rekord ceny nieuchronnie zbliża nas do następnego. Kolejnym nie pobitym
rekordem jest próg 1500 USD. W dalszej perspektywie – próg 1800 USD.

 Przede wszystkim – oficjalnie wiadomo, że inflacja wzrośnie. Ba! Z ostatnich komunikatów
wynika, że FED (System Rezerwy Federalnej Stanów Zjednoczonych)
będzie celowo generował wzrost inflacji!

 Cóż, sama ta informacja stanowi jasną podpowiedź co będzie się już wkrótce dziać na rynku metali szlachetnych. Inflacja zawsze generuje wyraźny wzrost cen złota. A inne fakty tylko
potwierdzają prognozy, z których najostrożniejsze przewidują 10 % wzrost ceny złota przez
najbliższe 2 miesiące."

Noo super majątek można zrobić, popatrzmy na złoto w PLN:

Jak na razie widzę spadek od czerwca 500zł/uncja a patrząc na wykres prędzej spodziewałbym się kolejnego spadku o 500zł niż wzrostów 10%.